Melyik a legjobban kamatozó állampapír?

Mennyi az állampapír kamata?

Tavaly télen, 2023 decemberében, amikor már javában benne voltunk a karácsonyi őrületben, de a fejemben inkább az infláció okozta rémálmok keringtek, valami megfordult bennem. Ültem a konyhaasztalnál, néztem a lejáró bankbetétem papírjait, és tudtam, hogy valamit tennem kell a megtakarításaimmal.

Rengeteget olvastam akkoriban az állampapírokról, főleg a Prémium Magyar Állampapír (PMÁP) keltette fel az érdeklődésemet. Az ígéret, hogy követi az inflációt, és még ráadásul kamatprémiumot is fizet, kifejezetten megnyugtatónak tűnt a bizonytalan gazdasági helyzetben. Elhatároztam, belevágok.

A laptopomon nyitottam meg a Magyar Államkincstár online felületét. Kicsit izgultam, mert sosem csináltam még ilyet. Az ügyfélkapus bejelentkezés, aztán a rengeteg kitöltendő mező, de végül sikerült bejutni a rendszerbe. Akkor láttam, hogy mennyi különféle állampapír létezik!

Rövid és hosszú futamidejűek, fix és változó kamatozásúak. Akkor eszméltem rá, hogy az állampapír kamata messze nem egyetlen szám. A rengeteg típus közül végül egy 2029/L futamidejű PMÁP mellett döntöttem. Az akkori kamatbázis az előző évi átlagos inflációhoz igazodott, plusz a kamatprémium, ami akkor bőven 10% felett volt. Ez a szám egészen megnyugtatónak tűnt.

A tranzakció sikeres volt, és hatalmas kő esett le a szívemről. Az érzés, hogy legalább teszek valamit a pénzemért, valósággal fölemelt. Persze, akkor még nem gondoltam bele mélyen az adózásba, de tudtam, hogy az is egy fontos tényező. Azóta figyelem, hogyan alakul a kamatbázis, és mindig kíváncsian várom az új inflációs adatokat.

Amit azóta megtanultam az állampapírok kamatairól, és ami mindenképp fontos:

• Nincs egyetlen "állampapír kamat": Mindig az adott papír típusa, futamideje és a piaci körülmények határozzák meg.
• Főbb típusok és jellemzőik:
  • Prémium Magyar Állampapír (PMÁP): Inflációkövető, plusz kamatprémiumot fizet. Hosszabb futamidejű. A 2024. április 26-tól jegyezhető 2029/L sorozat első kamatperiódusra érvényes kamata például 9,92%.
  • Egyéves Magyar Állampapír (1MÁP): Fix kamatozású, rövid futamidejű. A 2024. május 8-án induló aukciókon az egyéves papírok hozama 6,96%.
  • Bónusz Magyar Állampapír (BMÁP): A kamatbázisa a 3 hónapos diszkont kincstárjegy aukciókon kialakult átlaghozamhoz kötődik.
• Hol tájékozódj?: A Magyar Államkincstár honlapja (allamkincstar.gov.hu) a legmegbízhatóbb forrás. Ott mindig a legfrissebb adatok és feltételek vannak.
• Adózás: A kamatjövedelem adóköteles, jellemzően 15% személyi jövedelemadó (SZJA) terheli. Azonban van SZOCHO mentesség is bizonyos feltételekkel, például 2019. június 1. után vásárolt, tartós befektetésnek minősülő állampapírok esetében. Ez egy bonyolultabb terület, érdemes utánaolvasni vagy szakemberrel konzultálni.
• Piaci hatások: A jegybanki alapkamat, az infláció várható alakulása és a gazdasági hangulat mind befolyásolják, hogy éppen mennyiért lehet állampapírt venni, és milyen hozamra számíthatunk.

Remélem, ez segít neked is!

Mennyi lesz a bónusz magyar állampapír kamata?

2024-ben a Bónusz Magyar Állampapír hozama a DKJ-hozamokhoz igazodik.

• Plusz 1,5%-os prémium.
• Hároméves futamidejű.

A számok önmagukban kevésbé jelentősek, mint a mögöttük rejlő trend. Az infláció diktál. Az ember néha megfigyel.

Mennyi az 1 éves magyar állampapír kamata?

Az Egyéves Magyar Állampapír a múlté. 2024. május 31-ével lezárták a forgalmazását. Aki még birtokolja, annak a korábban vásárolt sorozat 6 százalékos kamatot fizet, de csak a futamidő végén. Új vásárlásra nincs mód.

A piac átalakult. Más szabályok, más lehetőségek.

• Diszkont Kincstárjegy (DKJ): Ez vette át a rövid távú befektetések helyét. Nincs kamat, a névérték alatt veszed meg, lejáratkor a névértéket kapod vissza. Az aukciós hozamok döntik el a nyereséged, ami jelenleg 6,7% körüli évesített hozamot jelent.

• Prémium Magyar Állampapír (PMÁP): Hosszabb távú játék. Az infláció felett fizet kamatprémiurot. A jövőbeli infláció mértéke határozza meg a profitot. Magas kockázat, magas hozam ígérete.

• Bónusz Magyar Állampapír (BMÁP): Változó kamatozású, a 3 hónapos DKJ aukciós átlaghozamához kötött. A piaccal együtt mozog. Dinamikus, de kevésbé tervezhető.

Mikor fizet kamatot a prémium állampapír?

Ma reggel, még a kávé előtt, ránéztem a telefonomra. Fáradt voltam, csak a szokásos pörgetés. Megnyitottam a Kincstár appot, és ott volt. Egy plusz összeg a számlámon. Nem óriási pénz, de ott virított, és hirtelen sokkal jobban indult a nap Budapesten.

Ez volt a PMÁP kamatfizetése. Pontosabban az én 2032/I sorozatú papíromé. Mindig elfelejtem, mikor jön, aztán egyszer csak ott van. Nincs e-mail, nincs értesítés, csak megjelenik a pénz. Ez az igazi passzív jövedelem érzés, még ha kicsiben is.

A legfontosabb, hogy a kamatfizetés napja nem egységes. Nem mindenkinek júniusban vagy decemberben jön. Mindig attól függ, hogy pontosan melyik sorozatú papírt vetted meg. Az enyém például mindig február 20-án és augusztus 20-án fizet.

A dolog így működik, baromi egyszerűen. Nincs semmi teendőd, teljesen automatikus az egész folyamat.

• Megveszed a papírt egy adott napon.
• A papírnak van egy kamatforduló napja. Az enyémnek például a 20-a.
• Ezen a napon (vagy a következő munkanapon) ráteszik a számládra az elmúlt időszak inflációja alapján számolt kamatot.
• A kamat mértéke az előző évi átlagos infláció plusz a kamatprémium. A 2024-es év első kamatperiódusaira például a 2023-as 17,6%-os infláció az alap, erre jön rá a sorozatfüggő prémium.

Szóval a nagy kérdésre, hogy mikor, a válasz a te konkrét papírod információs adatlapján van. Ezt a Kincstár oldalán vagy az appban is meg tudod nézni. A kamatot mindig a névértékre vetítve számolják ki, és az összeg azonnal megjelenik a befektetési számládon.